财务报表的造假与甄别

　第一节 财务报表造假的现象

　　1.报表造假的原因

　　财务报表造假是会计造假的常用手法之一，应当说，这是会计舞弊行为中的一个重灾区。财务报表造假现象在我国屡见不鲜，使财务报表的真实性、可信性遭到了质疑。那么，这些企业为什么要对财务报表造假呢?深刻剖析其原因，不外乎以下几种目的，如图15 -1所示。

　　图15一l 财务报表造假的目的

　　(1)为了应对企业内部考核

　　财务报表提供的数据通常是企业各级管理人员奖金、工资和职务提升的依据。如果本年度不能实现企业下达的各项指标，则企业各级管理人员的奖金就会减少，工作岗位也可能丢掉，所以，这种短期目标行为为财务报表造假提供了动机。

　　而且，更为重要的是，经营业绩的考核，不仅涉及企业总体经营情况的评价，还涉及企业厂长经理的经营管理业绩的评定，并影响到其提升、奖金福利等方面。因此，为了能在经营业绩上多得分，企业就有可能会对其财务报表进行包装、粉饰。

　　可见，基于业绩考核而进行的财务报表造假是最常见的动机。

　　(2)为了获取信贷资金和商业信用

　　任何一个贷款者都不愿与经营不佳、面临倒闭的企业合作。这就为那些运营不好的企业进行报表造假提供了“温床”。企业为了获得外界的资助，就需要通过财务报表来欺骗舆论和外界。

　　(3)为了发行股票早日上市

　　股票发行分为首次发行和后续发行(配股)两种情况。我国《公司法》明确规定，净资产在总资产中所占比例不低于30%，无形资产在净资产中所占比重不高于20 010，并且连续三年赢利的企业才有条件申请上市。另外，股票价格的高低也与企业经营状况有很大关系。一来这样，准备上市的企业为了能够多募集资金，就必须“塑造”优良业绩的形象，其主要手段就是在设计股份制改革方案的时候，对财务报表进行造假。

　　还有一种情况是，上市企业希望能够后续发行，这首先需要符合配股条件，即企业最近三年的净资产收益率，每年必须在10%以上。这样一来，10c70的配股就成了上市企业的“生命线”。

　　特别是已经有一两年达到要求的企业往往会伪造报表，以求顺利过关。

　　(4)为了逃避缴税和操纵股价

　　所得税的上缴是在会计利润的基础上，通过纳税调整来进行计算的。

　　具体方法是，将会计利润调整为应纳税所得额，再乘以企业所适用的所得税率。企业为了达到偷税、漏税、减少或者推迟纳税的目的，往往会对会计报表进行造假。另外，还有的企业通过伪造财务报表虚增利润“多交税”o这些企业的目的是为了造成一种假象，表明自己的“赢利能力”良好，同时也为了操纵股价。

　　(5)为了推卸企业和个人的责任

　　为了推卸企业和个人责任而造假的情况见表15 -1所述。

　　表15 -1 为了推卸责任而造假的情况说明

　　2.报表造假的表现

　　报表造假的表现概括起来主要有如图l5 -2所示的几种。

　　图15 -2报表造假的表现

　　3.报表造假的具体手法

　　(1)利用潜亏挂账，实现利润“增值”

　　企业为了提升当期的经营业绩，按会计准则本应当期处理的费用，企业故意不遵守会计准则，将待处理财产损失、长期投资损失、长期无法收回的应收账款、重大或有负债及有关损失长时间挂在账上，将原本属于当期的费用记人上述有关账户中留待以后处理，从而使资产“保值”，利润“增值”。挂账的具体方式如图15 -3所示。

　　图15 -3挂账的具体方式

　　值得一提的是，最后这种挂账方式的损失是由于当期某种原因造成的，但企业若有意不在当期处理，使当期费用减少，则可以达到操纵利润目的。

　　(2)利用会计政策的可选择性

　　考虑到实际操作中的差异，会计政策为企业提供了一定的选择余地，企业根据谨慎性实质重于形式和重要性原则进行选择。

　　经常变更会计政策，以达到人为操纵利润的目的。具体方法见表15 -2。

　　表15 -2利用会计政策变更造假的方法

　　(3)利用计提资产减值准备操纵会计利润

　　新的企业会计制度充分体现了谨慎性原则的要求，与国际会计惯例接轨，全面计提资产减值准备，消除资产泡沫。坏账准备、短期投资跌价准备、存货跌价准备、长期投资减值准备、固定资产减值准备、在建工程减值备、无形资产减值准备和委托款减值准备计提多少，采用哪种方法计提则是由企业预计项资产可能发生的损失，通过职业判断来确定。由于会计制度关于计提资产减值准备现有规定的可选择空间较大，而目前公司治理结构与外部环境容易形成内部人为控制局面，这就给企业留下较大的可操纵利润的空间。

　　(4)利用会计估计的风险和不确定性操纵利润

　　由于企业所处的市场经济环境具有风险和不确定性，因此，在对经济交易与事项进行会计处理时需要对相关事物进行合理判断。这种对其结果不确定的交易或事项以最近可利用的信息为基础所作的会计判断就是会计估计。由于企业经营活动中内在不确定性因素的影响，在会计核算和信息披露中，会计估计是不可避免的，因此有的企业利用会计估计操纵会计利润。操纵会计利润最常用的会计估计方法见表15 -3。

　　表15 -3操纵会计利润的会计估计方法

　　会计估计会受到资产质量、经济环境等多种因素的影响，但主要由会计人员的职业水平和以往的经验来判断。会计估计方法与结果不同会导致不同的会计信息。因此，企业的会计估计也应当保持一致而不得随意变更。

　　(5)通过虚假销售，提前确认销售或有意扩大内销范围，调整利润总额利用虚假销售造假见表15 -4。

　　表15 -4利用虚假销售造假的详细说明

　　(6)利用关联方交易调整利润

　　随着市场经济的快速发展，企业规模化经营日趋明显。企业运用兼并、重组、控股等资本运营手段使得集团公司企业间关系日渐复杂，关联方关系及其交易大量存在。这些关联方交易操纵了企业利润，粉饰了财务报表，掩盖了企业真实的赢利能力和投资风险，欺骗报表使用者。

　　(7)用经常性收入操纵报表

　　用经常性收入操纵报表的手法见表15 -5。

　　表15 -5用经常性收入操纵报表的具体说明

　第二节 财务报表造假的甄别

　　1.报表造假的常见特征

　　虚假的会计信息的常有特征见表15 -6。

　　表15 -6报表造假的常见特征

　　2.报表造假的甄别方法

　　甄别财务报表是否存在造假现象的具体方法主要有以下几种，如图15 -4所示。

　　图15 -4甄别财务报表真实性的方法

　　(1)分析性复核法

　　分析性复核法的具体内容见表15 -7。

　　表15 -7分析性复核方法具体说明

　　(2)虚拟资产剔除法

　　虚拟资产剔除法是指为了正确反映企业真实的资产规模和经济实力，在计算资产负债率、流动比率、速动比率、资金周转率等指标时，把资产负债表中的递延资产、递延税款、待摊费用、待处理流动资产损失、待处理固定资产损失、三年以上的应收账款加以剔除，然后再进行分析的一种方法。通过把虚拟资产从资产总额中剔除，分析者就可以得到相对真实可靠的财务数据，为投资决策提供有力的支持。一般来说，对于正常运行，财务状况良好的企业，虚拟资产所占的比重小，剔除虚拟资产后对企业整体报表分析不会造成实质性的影响。而当采用虚拟资产剔除法分析得出的结论与没有剔除虚拟资产所分析的结论大相径庭时，说明企业极有可能采用虚拟资产挂账等手段来粉饰了财务报表。

　　(3)应收和应付款造假甄别法

　　识别利用应收和应付款调节利润的基本方法是分析应收账款的质量，特别应注意年末应收账款的变化情况。分析者可采取以下两种方法：第一，大胆怀疑年底突发性产生的与应收账款相对应的营业收入。第二，大胆剔除“高龄”应收账款。按我国会计制度规定，账龄为三年及以上的应收账款应作为坏账处理，故应将已达到上述标准但未列入坏账的应收账款作为不良资产加以剔除。

　　对报表中的现金流量进行分析也是识别企业是否存在粉饰报表、操纵利润的重要方法。该分析是将经营活动产生的现金净流量，投资活动产生的现金净流量分别与主营业务利润、投资收益和净利润进行比较，以判断企业主营业务利润、投资收益和净利润的质量。没有相应现金净流量作支撑的利润，质量不如有足够现金净流量作支撑的利润质量高。按会计基本原理，企业的现金净流量不应该长期低于其净利润，因为随着时间的推移，按权责发生制核算的结果会与按收付实现制核算的结果间的差异逐渐缩小并趋向于零。如果某企业的现金净流量长期低于其净利润，那么就意味着该企业可能将本应作为费用处理的一些项目变为虚拟资产，而虚拟资产是不可能转化为现金的，即企业是通过增加虚拟资产来操纵利润的。出现这种情况，也应对利润进行调整。

　　(4)审计意见分析法

　　前面已经讲过，注册会计师的审计意见包括四种类型。注册会计师发表审计意见的类型直接反映了上市公司存在粉饰财务报表的可能性大小和严重程度，在阅读企业的财务报表时，要对审计报告及管理层对此所作的说明做特别关注，因为这些意见的报告往往暗示着这家企业是否存在严重的财务问题。通常情况下，当注册会计师发表无保留意见审计报告时，上市公司财务报表可信度比较高，一般不存在重大的错报漏报。当注册会计师发表非无保留意见审计报告时，要特别关注其说明段所反映的重要交易或事项，其因没有真实公允地反映企业财务状况而不被注册会计师认可，因而分析者应对财务报表的真实性产生质疑。

　　(5)状况证据分析法

　　状况证据分析法也称为环境分析法，是指分析企业的内部环境和外部环境，以及这些环境因素对企业生产经营的影响力和可能出现的种种后果，尤其是各种环境由于种种因素发生变化给企业带来何种影响，从而找出可能存在的影响财务报表真实性的环境证据，进而判断

　　其存在财务报表粉饰的可能性和严重性。状况证据分析法主要分析的因素见表15 -8。

　　表15 -8状况证据分析法的主要分析因素

　　(6)关联交易剔除法

　　关联交易剔除法是指分析者从财务报表附注中披露的关联交易等内容中，将来自关联企业的营业收入和利润总额从企业利润表中予以剔除，将从关联方所得的资产赠予事项产生的资本公积从资产负债表中剔除，进而分析某一特定企业的赢利能力在多大程度上依赖于关联企业，以判断这一企业的赢利基础是否扎实、利润来源是否稳定。如果企业的营业收入和利润主要来源于关联企业，会计信息使用者就应当特别关注关联交易的定价政策，分析企业是否以不等价交换的方式与关联交易发生交易进行财务报表粉饰。

　　关联交易剔除法的延伸运用，是将企业的财务报表与其母公司编制的合并财务报表进行对比分析。如果母公司合并财务报表的利润总额(应剔除企业的利润总额)大大低于企业的利润总额，就可能意味着母公司通过关联交易将利润“包装注入”该企业。

　　(7)财务报表附注分析法

　　财务报表附注分析法主要是分析财务报表附注的主要内容，以此来辨别财务报表信息的真伪。所分析的主要内容如图15 -5所示。

　　图15 -5财务报表附注分析内容