如何把好创业板财务关

　　从7月26日起，证监会正式受理创业板申请。根据程序，对于提交的申报材料，证监会将于5日内作出是否予以受理的决定。

　　而对于保荐机构注册会计师事务所而言，该如何在财务上为申报企业把关？在之前举行的“创业板发行制度培训班”会议上，证监会有关负责人提醒中介机构，对推荐项目应重点核查以下两个方面内容：财务方面。重点关注拟发行企业的成长性和持续盈利能力，包括会计准则运用是否恰当、会计处理是否稳健、会计政策是否一贯等，并关注发行人内部控制的完整性、合理性和有效性。

　　法律方面。重点关注发行人股权是否清晰，控制权是否稳定，控股股东、实际控制人最近3年是否存在重大违法行为，以及发行人在关联交易、独立性、公司治理、税收、环保、产品质量等方面的运作情况。

　　暂行办法要求申报企业“净利润持续增长”或“最近两年营业收入增长率均不低于30％”，体现了创业板市场对上市公司成长性和盈利性的要求。笔者认为，注册会计师对发行人成长性审核的重点，应关注收入真实性；对持续盈利能力的审核重点，在于成本费用等项目确认的完整性和合规性。

　　成长性审核：灵活把握收入确认方法

　　创新型企业一般具有资金规模小、技术密集、高成长和高风险等共同特点，既可能涉及所提供的商品或者服务本身的创新，又可能涉及经营运作模式的创新，其收入确认方法、确认时点与传统行业可能有所不同。

　　注册会计师在审核拟发行人的收入确认是否符合准则规定的5个条件时，需要灵活、复杂的职业判断。关注内容包括：是否满足准则规定的确认条件和时点。这包括是否存在期末突击确认收入的情形，收入的截止性测试是否正确，是否存在资产负债表日后的销售退回情况。审核中应重点分析与交易有关资产或劳务是否转移至客户，销售合同规定履约义务是否完成。

　　是否符合行业惯例或管理层披露的会计政策。重点审核复杂销售交易（如买一赠一、以货易货、奖励积分、预售充值卡，或同时销售商品与提供劳务）、特殊行业（如电子商务服务商、网游公司、公益性质文化类企业、动漫企业等）的收入确认是否符合准则要求和行业惯例；具体收入确认时，是否已充分考虑特殊条款或主合同之外的补充协议的影响（返佣、试用、可无条件退货等）。

　　对特定市场或客户的依赖程度。重点审核主要产品申报期分月、分地区收入波动的合理性，各期间的收入实现是否与内部生产能力、外部市场趋势相匹配。同时，关注重大客户应收款项的真实性与可回收性，相关客户收入和有关现金流量波动的合理性。

　　持续盈利能力审核：关注损益类项目

　　创新型企业主要是一些处于成长阶段的民营企业，其财务不规范的情形具有普遍性，而且不规范的程度可能更加突出：如会计基础工作不规范、会计政策选用和会计估计不正确或随意变更、随意改变折旧方式、随意计提和摊销费、资产减值准备计提或投资收益确认不规范、忽视关联交易的处理问题。

　　注册会计师应重点审核成本、费用等重大项目的完整性和合规性，有关会计政策选用和应用、会计估计是否符合准则规定和实际情况，关注内容包括：成本确认的完整性和合规性。

　　保荐机构应重点审核毛利率异常、波动的合理性，企业是否清晰划分成本与费用界限；存货是否高估；成本结转是否与收入数量相匹配；不同产品的成本是否归集合理、一致；特殊行业（如软件）的存货核算方法是否符合准则要求。

　　费用确认的完整性和合规性。这包括是否存在大额挂账费用，截止性测试是否正确；相关应计费用（房租、水电、人工、售后服务等）是否与业务量匹配；与股东或关联方的资金往来，是否具有真实性及其交易背景；研究与开发费用的确认和计量是否符合准则规定，是否严格区分研究、开发与完成阶段。

　　政府补助确认的合规性。企业所获取补助的政府批准文件是否手续齐备、合规；申报期间确认的营业外收入是否已收现（除非属于定量标准的），是否属于政府补助规范内容（否则不应计入损益），所补助的相关支出是否已发生（否则应递延）；有关列报是否准确（包括利润表、现金流量和非经常性损益的披露）。